BIURO PRASOWE
Union Investment TFI, 08.06.2010
Jak wykorzystać wzrost gospodarczy, czyli co można osiągnąć w czasie 15 lat inwestowania
Szturm inwestorów po akcje jednego dnia, a za chwilę objawy paniki w czasie gwałtownej, choć krótkiej korekty. Dynamiczne wahania indeksów giełdowych powoli zaczynają być postrzegane jako kolejny rozdział w historii rynków finansowych. To także wyzwanie dla instytucji, które muszą dostosować się do nowej rzeczywistości. Union Investment TFI jest już na to przygotowane.
Obchodzona w tym roku rocznica 15-lecia działalności Union Investment TFI sprzyja podsumowaniom. A jest się czym pochwalić - ponad 60 tys. klientów, największe pod względem aktywów niezależne TFI zarządzające ponad 6 mld zł, liczne nagrody
i wyróżnienia. Jednak to już się wydarzyło. Dla klientów ważniejsze wydaje się jak Towarzystwo przygotowało się, aby sprostać obecnym wyzwaniom rynku. A mówiąc wprost, jak zamierza zarządzać funduszami, aby przynosiły zyski w przyszłości.
Co mówi rynek
Kryzys potrafi zmienić układ sił na globalnym rynku - niedawni liderzy popadają
w kłopoty, a ich miejsce zajmują nowi gracze. Ten ostatni jest tego najlepszym przykładem. - Polska okazała się jedynym krajem w Unii Europejskiej, który odnotował dodatni wzrost PKB w zeszłym roku. Nie jest to jednak przypadek, ponieważ nasza gospodarka na tle innych krajów jest prawdziwym liderem - mówi Zbigniew Jakubowski, Wiceprezes Zarządu Union Investment TFI. - Pod względem wielkości PKB, Polska jest 18. gospodarką świata. Od lat poziom długu publicznego jest jednym z najniższych w Europie. To daje dobre perspektywy dla naszej gospodarki na najbliższe lata - dodaje. Według opracowanych przez zarządzających Towarzystwa scenariuszy makroekonomicznych realny wzrost PKB w Polsce wyniesie w 2010 r. od 2,5 do 2,9 proc., a w 2011 pomiędzy 3,0 a 3,8 proc. Z kolei inflacja w zależności od scenariusza będzie wahać się od 2,8 do 3,8 proc. w roku bieżącym i od 2,9 do 3,7 proc. w 2011 r. Zarządzający liczą także na umacnianie się złotówki. W tym i przyszłym roku za jedno euro powinniśmy płacić maksymalnie 3,9 zł.
Wydarzenia na światowych rynkach nie pozostają bez wpływu również na polską giełdę. Jednak i w tym wypadku perspektywy dla Polski są obiecujące. Opinii tej nie zmieniają nawet korekty indeksów giełdowych, które w ocenie zarządzających Towarzystwa są naturalną rzeczą w trendzie wzrostowym. Potwierdzić to może analiza historii indeksów warszawskiej giełdy. To co jednak zwraca uwagę, to zmiana charakterystyki tych wykresów. - Rynki po kryzysie nie wyglądają już tak jak przed nim. Efekty tych zmian możemy obserwować w indeksach giełdowych, które charakteryzują się obecnie większą zmiennością i mniejszymi tendencjami wzrostowymi. Spodziewamy się, że to zjawisko będzie się utrzymywać. Określamy go mianem "Nowej równowagi" - mówi Zbigniew Jakubowski.
Dopasowane produkty
"Nowa równowaga" wymaga dostosowanych do niej produktów. Z tego powodu Towarzystwo wprowadziło do oferty subfundusz aktywnej alokacji UniTotal Trend. Jego konstrukcja pozwala na osiąganie dodatnich stóp zwrotu w długim okresie niezależnie od sytuacji na rynku kapitałowym, a więc zarówno w czasie hossy, jak i bessy. Podział pomiędzy częścią akcyjną i dłużną oraz poziom zaangażowania w instrumenty pochodne jest dokonywany na podstawie identyfikacji trendu oraz oceny i prognoz rozwoju sytuacji makroekonomicznej w średnio- i długoterminowym horyzoncie czasowym. UniTotal Trend to zatem nowa strategia inwestycyjna, która umożliwia klientom dodatkową dywersyfikację portfela inwestycyjnego.
Liczy się doświadczenie
Znaczny wzrost zarządzanych aktywów, wprowadzenie do oferty nowych produktów -
w tym szczególnie dedykowanych dla instytucji - oraz chęć stałego zwiększania potencjału Union Investment TFI, spowodowało potrzebę rozbudowania zespołu zarządzania. Zespół pod kierownictwem Zbigniewa Jakubowskiego jest podzielony na część dłużną i akcyjną. W związku z dużą aktywnością Towarzystwa w uruchamianiu produktów dedykowanych, część dłużna pozyskała w ostatnim czasie nowego zarządzającego. Jest nim Marek Warmuz, posiadający 11-letnie doświadczenie specjalista ds. papierów dłużnych. W ten sposób za zarządzanie częścią dłużną aktywów odpowiada zespół Dariusza Laska, Dyrektora Inwestycyjnego ds. Długu, wspieranego przez dwóch zarządzających (Andrzej Czarnecki i Marek Warmuz). Odpowiedzialność za zarządzanie częścią akcyjną spoczywa na zespole Ryszarda Rusaka, Dyrektora Inwestycyjnego ds. Akcji, który koordynuje pracą czteroosobowego zespołu (Jarosław Lis, Robert Burdach, Tomasz Matras i Maciej Kik). - Nasze Towarzystwo może poszczycić się najbardziej stabilnym zespołem zarządzania ze wszystkich TFI. To jeden z filarów sukcesu Union Investment. Doświadczenie, którym dysponujemy pozwala nam skutecznie zarządzać środkami naszych klientów oraz na bieżąco reagować na zmieniający się rynek. A to przekłada się także na wyniki sprzedaży - mówi Zbigniew Jakubowski.
Rozbudowa zespołu zarządzających, wprowadzanie nowych produktów, a także umiejętność wykorzystywania sytuacji rynkowej mają pomóc Towarzystwu w realizacji zakładanych celów. A są one ambitne. - Od ponad roku aktywa gromadzone w naszych funduszach stale rosną. Nie byłoby to możliwe bez systematycznie dobrych wyników, odpowiedniego procesu inwestycyjnego, przejrzystych procedur i dynamicznego zarządzania ofertą produktów. Jeśli dynamika sprzedaży będzie utrzymywać się na podobnym poziomie, możliwe że już niedługo będziemy zarządzać 7 mld zł aktywów - podsumowuje Małgorzata Góra, Prezes Zarządu Union Investment TFI.
***
Union Investment Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. od ponad 21 lat oferuje najwyższej jakości rozwiązania finansowe inwestorom indywidualnym (w zakresie funduszy inwestycyjnych, portfeli asset management, a także produktów systematycznego oszczędzania) oraz instytucjom (w zakresie zarządzania płynnością firmy, asset management, tworzenia dedykowanych produktów). Towarzystwo wielokrotnie nagradzane było za osiągane wyniki zarządzania, w tym – jako jedyne – 13-krotnie stawało na podium najstarszego rankingu funduszy inwestycyjnych w Polsce, przygotowywanego przez Rzeczpospolitą i Analizy Online. Więcej informacji na stronie www.union-investment.pl
Dodatkowych informacji udzielają:
Union Investment TFI S.A.
Aneta Kosior, Manager ds. Marketingu i Komunikacji
tel. (22) 449 04 45
Partner of Promotion
Biuro Prasowe Union Investment TFI
Marcin Gliński, Senior Account Executive
Tel. (22) 858 74 58 w. 71,